Qualsiasi discussione sugli investimenti è incompleta senza includere le materie prime calde e di tendenza come le criptovalute e i metalli preziosi come l’oro. I mercati recenti hanno assistito a un modello molto interessante tra queste due forme apparentemente diverse di investimento. In questo contesto, il nostro obiettivo principale sarà concentrarci su Bitcoin (BTC), senza dubbio la criptovaluta più popolare, e sull’oro.
Aumento e calo degli afflussi negli ETF
Gli Exchange-Traded Funds (ETF), importanti mercati per il trading di Bitcoin e oro, hanno recentemente rivelato dati intriganti. Gli ETF su Bitcoin hanno visto un afflusso di 839 milioni di dollari, mentre le loro controparti sull’oro hanno subito una perdita di 4,1 miliardi di dollari.
Cosa ci dice la storia
I trend storici suggeriscono un imminente rimbalzo dell’8,3% per i prezzi dell’oro. Questi rimbalzi si sono verificati dopo ogni calo significativo negli ultimi due anni, portando a un recupero che varia dal 4% al 33%.
L’ascesa di Bitcoin
Anche in questo contesto, Bitcoin sembra mantenersi solido. È comodamente posizionato sopra un livello di supporto tecnico cruciale, aumentando le probabilità che la criptovaluta superi la soglia dei 150.000 dollari entro la fine dell’anno.
Lo splendore dell’oro, invece, sembra svanire rapidamente. Solo una settimana dopo aver raggiunto un record superiore ai 4,381 dollari, i prezzi dell’oro sono crollati di oltre il 10,60%, segnando così il loro crollo settimanale più brusco dall’aprile scorso.
Accordi commerciali USA-Cina e loro impatto
I trend contrastanti nei prezzi dell’oro e di Bitcoin sembrano coincidere con il miglioramento delle relazioni commerciali tra due delle più grandi economie del mondo, gli Stati Uniti e la Cina. Questo segue il recente incontro tra il Presidente Trump e il Presidente Xi Jinping, dove hanno concordato di ridurre le tariffe sul fentanyl dal 20% al 10% con effetto immediato.
Man mano che l’appetito per il rischio migliora, potrebbe indicare che gli investitori stanno spostando il loro focus nuovamente su Bitcoin e lontano dall’oro. Sono questi segnali di uno spostamento degli investimenti a favore di Bitcoin per i mesi a venire?
Aumento della popolarità di Bitcoin negli ETF
Dal momento in cui l’oro ha raggiunto il suo record il 20 ottobre, gli ETF su Bitcoin quotati negli Stati Uniti hanno ricevuto un afflusso netto di 839 milioni di dollari, come riportato da Farside Investors. Contestualmente, gli ETF supportati da oro hanno registrato un deflusso di circa 1,064 milioni di once, che si è tradotto in quasi 4,1 miliardi di dollari.
Il futuro di Bitcoin e dell’oro
Il forte supporto di Bitcoin attorno ai 101,790 dollari, come previsto dai suoi grafici tecnici, si allinea con la Media Mobile Esponenziale (EMA) a 20 settimane e il livello di ritracciamento di Fibonacci 1.0. Questo aumenta le probabilità che Bitcoin raggiunga i 150,000 dollari entro la fine dell’anno.
Gli analisti di JP Morgan prevedono che il prezzo del Bitcoin potrebbe salire a 165,000 dollari entro il 2025 e continuano a sostenere che rimanga sottovalutato rispetto all’oro. Al contrario, l’oro, nonostante la correzione in corso, continua a rimanere forte grazie a fattori come l’enorme debito e l’indebolimento delle valute fiat.
Discussione sulla fase correttiva
La discussione sull’andamento rialzista dell’oro come fase di correzione è in corso. Con l’oro che mantiene una posizione forte sopra la EMA a 50 giorni, esperti come David Bateman sostengono che l’andamento rialzista del metallo rimane principalmente intatto nonostante la correzione in corso.
Il ciclo delle correzioni di mercato
Negli ultimi tre decenni ci sono stati forti cali nei prezzi dell’oro superiori al 10%, rapidamente seguiti da forti rimbalzi. Questo è stato il trend storico. Se il pattern continua, come prevede Sabu Trades, l’oro può rivisitare la zona dei 4.200-4.250 dollari entro il dicembre 2025, ritestando livelli record elevati in effetti, confermando così la più ampia tendenza rialzista dell’oro.
Dato che questi mercati continuano a mantenersi secondo i pattern predittivi, l’obiettivo di lunga data di David Bateman di 5,000 dollari per l’oro nel 2026 è probabile, a condizione che il picco dell’oro a 4,200-4,250 dollari venga raggiunto.
Tieni presente che tutte le mosse di investimento e di trading comportano un certo livello di rischio. È consigliabile condurre ricerche approfondite e valutare le proprie opzioni prima di prendere qualsiasi decisione.
